Seguro de vida: ¿cuánto voy a cobrar?

El importe que se percibe del seguro de vida depende de dos situaciones distintas: si el rescate se realiza en vida o si se trata de una transmisión a tus beneficiarios en caso de fallecimiento.

• En caso de rescate, solo se grava la parte de las ganancias incluida en la cantidad retirada, nunca el capital aportado.
• La fórmula de cálculo es: ganancias imponibles = importe del rescate × (ganancias totales del contrato / valor total del contrato).
• Transcurridos ocho años, se aplica una deducción anual de 4.600 € (persona sola) o 9.200 € (pareja) sobre las ganancias retiradas.
• Los seguros de vida se han librado del aumento de las cotizaciones sociales al 18,6 % en 2026 y se mantienen en el 17,2 %.
• En caso de fallecimiento, cada beneficiario se acoge a una deducción de 152 500 € sobre los capitales procedentes de los pagos realizados antes de cumplir los 70 años.
• El cónyuge, ya sea por matrimonio o por unión civil, está totalmente exento del pago de impuestos sobre las cantidades recibidas.

¿Cuánto recibirás si rescates un seguro de vida mientras aún estás en vida?

El principio fundamental del seguro de vida es que solo se gravan las plusvalías, nunca el capital aportado, ya que procede de ingresos ya gravados. En caso de rescate parcial o total, la administración tributaria aplica una regla de prorrateo: cada euro retirado contiene una parte de capital y una parte de plusvalías, que se calcula de la siguiente manera:

Ganancias imponibles = importe rescatado × (ganancias totales del contrato / valor total del contrato)

Ejemplo concreto: tu contrato tiene un valor de 65 000 €, de los cuales 15 000 € corresponden a ganancias aún no gravadas. Retiras 10 000 €. La parte imponible es de 10 000 × (15 000 / 65 000) = 2 308 €. Solo esta cantidad está sujeta a impuestos.

Sobre esta base imponible, coexisten dos regímenes en función de la antigüedad del contrato:

• antes de que transcurran ocho años, las ganancias están sujetas a un 30 % (12,8 % de impuesto sobre la renta + 17,2 % de cotizaciones sociales);
• Tras ocho años, se aplica una deducción anual de 4.600 € (para una persona sola) o de 9.200 € (para una pareja) sobre las ganancias retiradas, antes de que se aplique el tipo impositivo reducido del 7,5 % sobre el importe restante.

¿Cuánto recibirán sus beneficiarios en caso de fallecimiento?

La lógica cambia por completo en el caso de una transmisión por fallecimiento: ya no es el rescate lo que da lugar a la tributación, sino el pago del capital por fallecimiento a los beneficiarios designados en la cláusula del contrato.

Las primas pagadas antes de cumplir los 70 años

En el caso de las primas abonadas antes de los 70 años, cada beneficiario se acoge auna deducción individual de 152 500 € sobre los capitales transmitidos (artículo 990 I del Código General de Impuestos). Por encima de este umbral, se aplica un gravamen a tanto alzado: del 20 % sobre la fracción comprendida entre 152 500 y 700 000 €, y del 31,25 % a partir de ahí.

Ejemplo: un tomador ingresa 405 000 € en su seguro de vida antes de cumplir los 70 años y designa a dos beneficiarios a partes iguales. Cada uno recibe 202 500 €. Tras aplicar una deducción de 152 500 €, la base imponible es de 50 000 €, que se grava al 20 %, lo que supone 10 000 € de impuesto.

Las primas pagadas a partir de los 70 años

En el caso de las primas abonadas a partir de los 70 años, el régimen cambia: se aplica una deducción global de 30 500 €, que se reparte entre todos los beneficiarios del contrato en proporción a su participación. Por encima de ese importe, la tributación se rige por la tabla clásica del impuesto de sucesiones en función del grado de parentesco.

Los factores que influyen en el importe final

La cantidad que se percibe realmente depende de varios factores que se suman entre sí:

• la rentabilidad de los productos elegidos (fondos en euros garantizados en torno al 2,65 % neto en 2025, unidades de cuenta no garantizadas);
• los gastos del contrato ( comisiones de gestión anuales, posibles comisiones de entrada) que reducen la rentabilidad neta a lo largo del tiempo;
• el número de beneficiarios designados, que multiplica automáticamente la deducción disponible en caso de fallecimiento (una pareja con siete beneficiarios puede transmitir hasta más de dos millones de euros sin tener que pagar el impuesto de sucesiones). 

La estimación precisa de lo que recibirás depende de tu contrato, de tus aportaciones y de tu situación personal. Un cálculo genérico no sustituye a una simulación real. Gracias a Raizers, tienes acceso al contrato de seguro de vida de Generali, con asesoramiento para diseñar una distribución coherente con tus objetivos de rescate o de transmisión.

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